風(fēng)險(xiǎn)投資與創(chuàng)業(yè)計(jì)劃(1)(ppt)
風(fēng)險(xiǎn)投資與創(chuàng)業(yè)計(jì)劃(1)
第一部分:風(fēng)險(xiǎn)投資
一,高技術(shù)產(chǎn)業(yè)與風(fēng)險(xiǎn)投資
國(guó)家競(jìng)爭(zhēng)力的決定性因素---高技術(shù)產(chǎn)業(yè)
風(fēng)險(xiǎn)投資是高技術(shù)產(chǎn)業(yè)發(fā)展的發(fā)動(dòng)機(jī)
英國(guó)撒切爾夫人認(rèn)為:歐洲的高技術(shù)研究并不落后于美國(guó).但是其風(fēng)險(xiǎn)投資市場(chǎng)卻至少落后美國(guó)10年,這就是歐洲高技術(shù)產(chǎn)業(yè)落后美國(guó)的根本原因.
二,高技術(shù)與高技術(shù)產(chǎn)業(yè)的過(guò)程:
研究與發(fā)展(R&D),實(shí)驗(yàn)室成果(難以直接應(yīng)用于工業(yè)生產(chǎn),具有不成熟性,不適應(yīng)性和不便捷性,
(R&D)成果的工程化(必須通過(guò)設(shè)計(jì)與試制,中間試驗(yàn)和工業(yè)化適應(yīng)性實(shí)驗(yàn))
工程化的 (R&D)成果產(chǎn)業(yè)化(對(duì)經(jīng)過(guò)工程化的R&D成果進(jìn)行應(yīng)用,推廣,融資與投產(chǎn)的過(guò)程)
工程化的 (R&D)成果技術(shù)商品的經(jīng)營(yíng)(工程化的 (R&D)成果技術(shù)商品包括生產(chǎn)技術(shù)和生產(chǎn)工藝,其經(jīng)營(yíng)活動(dòng)就是指高技術(shù)產(chǎn)品的生產(chǎn)與銷(xiāo)售,或生產(chǎn)工藝的推廣活動(dòng))

高技術(shù)與高技術(shù)產(chǎn)業(yè)發(fā)展過(guò)程中需要大量資金投入
在中國(guó)每年幾萬(wàn)項(xiàng)科技成果,其中實(shí)際經(jīng)過(guò)成果工程化(中試)僅占1%-3%,
進(jìn)一步產(chǎn)業(yè)化的又只占其中5%
缺乏資金投入是問(wèn)題的重要根源.
三,風(fēng)險(xiǎn)投資的特點(diǎn)與對(duì)象
風(fēng)險(xiǎn)投資的特點(diǎn):
1)風(fēng)險(xiǎn)投資是一種權(quán)益投資
2)風(fēng)險(xiǎn)投資是一種專(zhuān)家投資
3)風(fēng)險(xiǎn)投資通過(guò)股權(quán)推出獲得回報(bào)
4)所投資的行業(yè)具有很高的成長(zhǎng)性
5)高風(fēng)險(xiǎn)與高回報(bào)并存
風(fēng)險(xiǎn)投資的對(duì)象:是一些年輕的,具有發(fā)展?jié)摿Φ暮涂焖俪砷L(zhǎng)的公司,一般是高技術(shù)公司,或者提供一種全新服務(wù)的,具有創(chuàng)意的,并且具有潛在高回報(bào)價(jià)值的公司.
四,風(fēng)險(xiǎn)投資業(yè)發(fā)展的歷史和現(xiàn)狀(一)
風(fēng)險(xiǎn)投資業(yè)起源于美國(guó),時(shí)間大約為20世紀(jì)40年代中期,第一件事情是ARD(美國(guó)研究與發(fā)展公司)的成立.資本規(guī)模為:350萬(wàn)美圓,1957年,向DEC投資7萬(wàn)美圓,1971年增值為3.55億美圓.第二件事情,1958年美國(guó)小企業(yè)投資法出臺(tái),支持小企業(yè)投資公司(SBICs)
在美國(guó)企業(yè)史上,風(fēng)險(xiǎn)投資協(xié)助建立了許多成功的企業(yè),Apple Computer ,Intel,Sun,微軟,蓮花,聯(lián)邦快遞,康柏, DEC等,投資回報(bào)率大約為26%-6%.
養(yǎng)老金成為重要的風(fēng)險(xiǎn)資本來(lái)源
90年代以后,美國(guó)風(fēng)險(xiǎn)投資進(jìn)入快速的大發(fā)展時(shí)期.
風(fēng)險(xiǎn)投資業(yè)發(fā)展的歷史和現(xiàn)狀(二)
英國(guó)風(fēng)險(xiǎn)投資起源于1952年,歐洲在近幾年來(lái)風(fēng)險(xiǎn)投資有較大的發(fā)展,2000年達(dá)到480億歐元.
日本在1972年,形成第一次風(fēng)險(xiǎn)投資熱潮.軟銀(Soft bank)是日本很著名的風(fēng)險(xiǎn)投資機(jī)構(gòu).
中國(guó)在1985年<中共中央關(guān)于科學(xué)技術(shù)體制改革的決定>提出了”創(chuàng)業(yè)投資”,同年,科技部出資10億元設(shè)立中國(guó)新技術(shù)創(chuàng)業(yè)投資公司.1998年,民建中央提交”盡快發(fā)展我國(guó)風(fēng)險(xiǎn)投資事業(yè)”被全國(guó)八屆政協(xié)會(huì)列為”一號(hào)提案”.
五,風(fēng)險(xiǎn)投資的運(yùn)作機(jī)制
風(fēng)險(xiǎn)投資的運(yùn)作過(guò)程
設(shè)立風(fēng)險(xiǎn)投資基金
組建風(fēng)險(xiǎn)投資公司
選項(xiàng)投資
管理投資
退出投資
六,風(fēng)險(xiǎn)投資的基本階段
種子階段
創(chuàng)建階段
成長(zhǎng)階段
擴(kuò)展階段
成熟階段
第二部分:商業(yè)計(jì)劃書(shū)的寫(xiě)作
商業(yè)計(jì)劃與風(fēng)險(xiǎn)投資
商業(yè)計(jì)劃對(duì)于獲得風(fēng)險(xiǎn)投資的重要性
獲得風(fēng)險(xiǎn)投資必要條件
對(duì)于創(chuàng)業(yè)者是一個(gè)反復(fù)思考,不斷細(xì)化項(xiàng)目細(xì)節(jié)的機(jī)會(huì)
商業(yè)計(jì)劃的兩個(gè)要點(diǎn):
為什么該項(xiàng)目是一個(gè)絕佳的投資機(jī)會(huì)
采取何種措施把握機(jī)會(huì)
一．商業(yè)計(jì)劃的內(nèi)容
完整的商業(yè)計(jì)劃一般包括：執(zhí)行總結(jié)，公司概況，產(chǎn)品或服務(wù)、市場(chǎng)分析，競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手和營(yíng)銷(xiāo)策略、管理團(tuán)隊(duì)，財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)，資本結(jié)構(gòu)和附錄等九個(gè)方面。下面我們對(duì)各個(gè)部分的內(nèi)容進(jìn)行簡(jiǎn)單的描述。
（1）執(zhí)行總結(jié)

是對(duì)整個(gè)商業(yè)計(jì)劃的簡(jiǎn)單描述。公司概述、目標(biāo)市場(chǎng)的描述和預(yù)測(cè)、產(chǎn)品和服務(wù)、競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)與競(jìng)爭(zhēng)策略、盈利能力預(yù)測(cè)、團(tuán)隊(duì)概述、財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)等。通過(guò)看執(zhí)行總結(jié)，投資者應(yīng)該能夠了解整個(gè)計(jì)劃的大體情況，以便決定是否要閱讀計(jì)劃的完整內(nèi)容。沒(méi)有興趣的投資者看完執(zhí)行總結(jié)以后就可以放棄進(jìn)一步的接觸。因此執(zhí)行總結(jié)是整個(gè)商業(yè)計(jì)劃非常關(guān)鍵的部分，除了簡(jiǎn)潔地描述整個(gè)計(jì)劃之外，應(yīng)該盡量突出商業(yè)計(jì)劃中最吸引人的賣(mài)點(diǎn)，盡可能引起投資者的興趣。執(zhí)行總結(jié)一般不應(yīng)該超過(guò)兩頁(yè)，以免引起閱讀者的反感。
（2）公司概況
這一部分要介紹公司的主營(yíng)產(chǎn)業(yè)，產(chǎn)品和服務(wù)，公司的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)以及成立地點(diǎn)時(shí)間，所處階段等基本情況，對(duì)公司經(jīng)營(yíng)歷史業(yè)績(jī)進(jìn)行總結(jié)。除此之外，還可以進(jìn)一步闡述公司的經(jīng)營(yíng)宗旨、經(jīng)營(yíng)目標(biāo)、價(jià)值觀和遠(yuǎn)景規(guī)劃等公司基本的問(wèn)題，讓讀者清楚公司的經(jīng)營(yíng)理念。一個(gè)好的經(jīng)營(yíng)價(jià)值觀可以提升商業(yè)計(jì)劃的價(jià)值，因?yàn)槠髽I(yè)的長(zhǎng)期成功歸根到底是一種文化和理念的成功。
附錄:商業(yè)計(jì)劃書(shū)結(jié)構(gòu)
第一章 執(zhí)行摘要
第二章 公司介紹
公司簡(jiǎn)介
公司定位
公司遠(yuǎn)景
第三章 項(xiàng)目背景分析
所處大行業(yè)的發(fā)展背景
所處細(xì)分行業(yè)的發(fā)展背景
公司所具有獨(dú)特背景
組建或重組該公司的機(jī)遇
（3）產(chǎn)品或服務(wù)
介紹公司的產(chǎn)品或服務(wù)，描述產(chǎn)品和服務(wù)的用途和優(yōu)點(diǎn)，有關(guān)的專(zhuān)利，著作權(quán)，政府批文等。本部分應(yīng)該著重分析本公司的產(chǎn)品或服務(wù)所具有的與眾不同的特點(diǎn)和市場(chǎng)定位，讓投資者確信公司所提供的產(chǎn)品或服務(wù)具有強(qiáng)勁的吸引力，在投放市場(chǎng)以后可以迅速占領(lǐng)市場(chǎng)份額。
另外，對(duì)于技術(shù)性公司而言最好把公司的研發(fā)能力進(jìn)行一定的描述，證明公司具有持續(xù)發(fā)展的能力。因?yàn)橥顿Y者投資的期限可能比較長(zhǎng)，他必須相信公司具有持續(xù)的發(fā)展和變革的能力來(lái)應(yīng)付市場(chǎng)的變化，才會(huì)作出長(zhǎng)期投資的決定
商業(yè)計(jì)劃書(shū)結(jié)構(gòu)
第四章 技術(shù)及產(chǎn)品
技術(shù)儲(chǔ)備及發(fā)展情況
第五章 產(chǎn)品發(fā)展規(guī)劃
公司3年內(nèi)產(chǎn)品計(jì)劃表
具體產(chǎn)品與服務(wù)描述
技術(shù)及產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)與對(duì)策


（4）市場(chǎng)狀況
清晰地描述行業(yè)市場(chǎng)的狀況是成功的商業(yè)計(jì)劃的關(guān)鍵要素之一。因?yàn)轱L(fēng)險(xiǎn)投資者通常在尋覓的是一些市場(chǎng)前景廣闊、難以復(fù)制的的商業(yè)計(jì)劃。本部分必須對(duì)公司的市場(chǎng)定位、市場(chǎng)容量、競(jìng)爭(zhēng)和各自的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)、估計(jì)的市場(chǎng)份額和銷(xiāo)售額、市場(chǎng)發(fā)展的走勢(shì)進(jìn)行清晰的描述，盡可能引用行業(yè)的數(shù)據(jù)進(jìn)行表述。必須對(duì)市場(chǎng)進(jìn)行細(xì)分，因?yàn)殡S著分工的深入，單一的產(chǎn)品不可能占領(lǐng)一個(gè)完全的市場(chǎng)，因此在撰寫(xiě)商業(yè)計(jì)劃的時(shí)候不可以籠統(tǒng)地描述公司的市場(chǎng)定位。
商業(yè)計(jì)劃書(shū)結(jié)構(gòu)
第六章 市場(chǎng)
目標(biāo)市場(chǎng)
目標(biāo)客戶
市場(chǎng)容量與發(fā)展前景
3年內(nèi)市場(chǎng)運(yùn)營(yíng)規(guī)劃
市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)與應(yīng)對(duì)策略
第七章 運(yùn)營(yíng)里程碑
公司在技術(shù)、產(chǎn)品、銷(xiāo)售、人員等方面的綜合考慮的階段性里程碑計(jì)劃
（5）競(jìng)爭(zhēng)情況及市場(chǎng)營(yíng)銷(xiāo)
分析現(xiàn)有和將來(lái)的競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手，他們的優(yōu)勢(shì)和劣勢(shì)，以及相應(yīng)的本公司的優(yōu)勢(shì)和戰(zhàn)勝競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手的方法，對(duì)目標(biāo)市場(chǎng)作出營(yíng)銷(xiāo)計(jì)劃，包括產(chǎn)品或服務(wù)的定價(jià)和分銷(xiāo)，廣告和提升、規(guī)劃和開(kāi)發(fā)計(jì)劃、開(kāi)發(fā)狀態(tài)和目標(biāo)、困難和風(fēng)險(xiǎn)等等。競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手的狀況對(duì)于新進(jìn)企業(yè)在行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)中的成敗是至關(guān)重要的，對(duì)手在規(guī)模、技術(shù)領(lǐng)先性和研發(fā)、管理能力上的優(yōu)勢(shì)可能使得后來(lái)者進(jìn)入的強(qiáng)大障礙，勉強(qiáng)的進(jìn)入可能會(huì)以失敗告終。因此，在本部分要盡可能分析競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手的實(shí)力，確信本公司在未來(lái)的競(jìng)爭(zhēng)中可以找到立足之地
商業(yè)計(jì)劃書(shū)結(jié)構(gòu)
第八章 競(jìng)爭(zhēng)分析
競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手狀況
SWOT分析
公司核心競(jìng)爭(zhēng)力分析


風(fēng)險(xiǎn)投資與創(chuàng)業(yè)計(jì)劃(1)(ppt)