現(xiàn)金與流動資產管理(ppt)

現(xiàn)金與流動資產管理
The Need for Liquidity流動資產的必要性
流動資產提供保障
確保你有來源以支應你的緊急資金
投資運用有較大的靈活運用空間
ㄧ種積蓄的效果
與流動資產有關的風險
過高的流動資產意味著低報酬率
風險─握在手上的現(xiàn)金較容易花費殆盡
自動儲蓄：優(yōu)先支付自己，動手去做!
薪資自動扣款儲蓄
各種不同帳戶的選擇
貨幣的時間價值
自動存款
金融機構
“銀行”或存款型金融機構
非存款型金融機構
“銀行”或存款型金融機構 商業(yè)銀行
聯(lián)邦儲蓄貸款協(xié)會
儲蓄銀行
信用合作社
線上網路銀行與網路銀行
線上網路銀行是經由電腦，進入銀行網站提供一系列的帳戶服務，方便性高但是要付費

“Net” Banks是屬電子銀行，并沒有地區(qū)分行。
非存款型金融機構
共同基金
證券公司
如何選擇金融機構
所提供的服務種類
投資安全性
達成你的理財目標的成本
所提供的個人金融服務關系
注意：你選擇多家金融機構，從而享受不同的優(yōu)惠。
現(xiàn)金管理選擇
支票存款帳戶
儲蓄帳戶
貨幣市場存款帳戶
定存單
貨幣市場共同基金
現(xiàn)金管理選擇(續(xù))
資產管理帳戶
美國國庫券
美國系列EE 債券
支票存款帳戶
活期存款─沒有支付利息型態(tài)的支票存款
限開支票提領帳戶─有支付利息型態(tài)的支票存款
最低存款余額=機會成本
支票存款的相關費用
每月的服務費用
每筆交易的費用(例如:ATM費用)
儲蓄帳戶
兩種基本型態(tài)
存簿帳戶
月結對帳單帳戶
流動性高但報酬率低
報酬率低，因為要求最低存款余額以及扣掉手續(xù)費
貨幣市場存款帳戶
由商業(yè)銀行提供有別于一般儲蓄帳戶的另一種選擇
優(yōu)點
高利率
有開立支票張數(shù)的限制
缺點
最低存款余額的要求較高
利率較多變化
定存單
在一固定期間內支付固定的利率的利息
提供了高利率，但是犧牲了資金的流動性
多數(shù)設有提早解約的罰金
相當有競爭性的市場工具
尋求國內最佳的利率
貨幣市場共同基金
集合了眾多人資金購買大額且信用評等高的票券
過去的相關利率介于2% - 17%之間
有收取管理費用
以股數(shù)購買(例如一股等于$1)
多數(shù)要求最低投資金額為$500 - $2,000
有給予開立限額支票的特權
資產管理帳戶
提供包羅萬象的金融服務
支票帳戶與信用卡
貨幣市場共同基金
貸款
經紀服務
透支保障
自動控制現(xiàn)金流程
比一般銀行帳戶或標準貨幣市場帳戶的年費高(約$50 - $125)
美國國庫券
低于12個月的短期票券，
有購買折扣
無定期利息的支付
變現(xiàn)性極高
州稅與地方稅豁免
美國系列EE債券
票面價值由$50 - $1,000
售價是它面額的一半
流動性高，但是在到期前兌現(xiàn)可能導致收益下跌
利率隨市場利率變化
提供多種的租稅優(yōu)惠
比較現(xiàn)金管理選擇
采用可比較的利率
考慮租稅優(yōu)惠及稅后報酬
稅后報酬 = 應稅報酬 (1- 稅率)
考慮安全性
聯(lián)邦存款保險公司
國家信用合作社協(xié)會
貨幣市場共同基金
選擇金融機構
三個Cs
Cost成本因素
Convenience便利性因素
Consideration考量因素
成本因素
每月手續(xù)費
最低存款余額
每張支票的兌現(xiàn)手續(xù)費
依余額多寡訂手續(xù)費
便利性因素
本地( 分行或ATM)
自動提款機的設置
透支的保護
止付的功能
考量因素
個人的重視層度
金融咨詢
銀行人員
平衡你的支票存款帳戶
追蹤每筆交易紀錄
動手去做
參考工作底稿12
其他類型的支票
Cashier’s check銀行本票
Certified check保付支票
Money order匯票
Traveler’s check旅行支票
(EFTs)電子匯款
自動支付帳單
自動提款機
直接扣款卡
預付卡
自動提款機
留心你的密碼
每筆轉帳費用$1 - $5
安全
流動性─若你位在24小時內通至授權銀行，則交易金額限制在$50內
直接扣款卡
塑膠貨幣
避免攜帶現(xiàn)金
避免攜帶高額的信用卡余額
預付卡
金錢是儲存在電子預付卡中
與直接扣款卡有類似相同的用途
假使被偷，金額有限，因為卡片與帳戶并不相連結
例如─Kinko影印店的影印卡、大學中發(fā)行的預付卡及一些便利商店發(fā)行的預付卡
處理錯誤
留意人為及電腦的疏忽
絕對不要用ATM存入現(xiàn)金
電話告知銀行更正錯誤
接獲對帳單的60天內以書面告知銀行
直接寫信給聯(lián)準會消費者與社會事務處
摘要
現(xiàn)金管理是管理現(xiàn)金與流動資產，且允許你有支應緊急事件的基金及投資你的資金
儲蓄用以達到你的目標
線上網路銀行

摘要(續(xù))
金融機構的型態(tài)
銀行或存款形金融機構
非存款型金融機構
比較流動性資產投資的相關???
報酬
安全
復利方式
租稅優(yōu)惠
摘要(續(xù))
現(xiàn)金管理帳戶
支票存款帳戶
儲蓄帳戶
貨幣市場存款帳戶
定存單
貨幣市場共同基金
資產管理帳戶
美國國庫券
美國系列EE債券
摘要(續(xù))
銀行的3c
Cost成本
Convenience便利性
Consideration考量因素
電子匯款
自動提款機
直接扣款卡
預付卡
自動付款

現(xiàn)金與流動資產管理(ppt)