會(huì)計(jì)案例大匯總4
二、負(fù)債 負(fù)債是是指過(guò)去的交易、事項(xiàng)形成的現(xiàn)時(shí)義務(wù)，履行該義務(wù)預(yù)期會(huì)導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)利益流出 企業(yè)。在財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)中，負(fù)債是財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)上的一個(gè)重要因素，它和業(yè)主權(quán)益共同構(gòu)成對(duì)特 定企業(yè)資產(chǎn)的要求權(quán)。這種要求權(quán)對(duì)企業(yè)來(lái)講具有強(qiáng)制性，使之不存在避免未來(lái)犧牲的 可能,因此，負(fù)債一般都有明確的受償對(duì)象和償付日期，企業(yè)必須在未來(lái)的某個(gè)時(shí)刻以資 產(chǎn)或者勞務(wù)償付，表現(xiàn)為資產(chǎn)的犧牲或是對(duì)預(yù)期收入的放棄。 按照負(fù)債的形成途徑，主要有兩種劃分方式： （1）直接因?yàn)槠髽I(yè)過(guò)去經(jīng)濟(jì)交易的結(jié)果而形成。這種交易可以分為經(jīng)營(yíng)性交易和融 資性交易，經(jīng)營(yíng)性交易形成的負(fù)債典型的是應(yīng)付賬款，融資性交易形成的負(fù)債有各類借 款及債券融資等； （2）基于法律法規(guī)的要求而產(chǎn)生。在特定情況下，沒(méi)有交易活動(dòng)，也可以依照法律 、法規(guī)的規(guī)定而形成負(fù)債，如因?yàn)槎惙ǖ囊?guī)定而形成的納稅義務(wù)——應(yīng)付稅款。 基于和資產(chǎn)項(xiàng)目相匹配的考慮，在資產(chǎn)負(fù)債表的右邊，負(fù)債是按照流動(dòng)性排列的，分 為流動(dòng)負(fù)債和長(zhǎng)期負(fù)債。 （1）流動(dòng)負(fù)債 流動(dòng)負(fù)債是指在一年或一個(gè)經(jīng)營(yíng)周期內(nèi)的支付義務(wù)。大部分流動(dòng)負(fù)債是貨幣性的，即 必須于未來(lái)某一時(shí)日用固定金額的貨幣來(lái)償還。 一些應(yīng)計(jì)項(xiàng)目上與應(yīng)付費(fèi)用相聯(lián)系。根據(jù)配比原則，費(fèi)用應(yīng)在資源或服務(wù)被消耗以獲 取收入的過(guò)程中予以確認(rèn)。但在一定的情況下，企業(yè)是依照正式或非正式的合同規(guī)定的 條件事先取得并使用這些資源和服務(wù)，而對(duì)它們具有支付義務(wù)。通常，應(yīng)計(jì)負(fù)債是在會(huì) 計(jì)期末和應(yīng)付費(fèi)用對(duì)應(yīng)入帳，如果不確認(rèn)這類應(yīng)計(jì)項(xiàng)目，將導(dǎo)致當(dāng)期費(fèi)用低估，以致高 估當(dāng)期收益，同時(shí)也低估了負(fù)債，歪曲了企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況。 流動(dòng)負(fù)債中還包括一些非貨幣性項(xiàng)目，即將在未來(lái)提供特定數(shù)量和質(zhì)量的實(shí)物資產(chǎn)或 勞務(wù)的義務(wù)。它們通常產(chǎn)生于顧客為獲得服務(wù)而預(yù)付給該企業(yè)的款項(xiàng)，如預(yù)收定金，預(yù) 收租金等，這些負(fù)債一般應(yīng)根據(jù)特定數(shù)量和質(zhì)量的資產(chǎn)或勞務(wù)，按預(yù)定的或雙方認(rèn)可的 價(jià)格來(lái)計(jì)量，而不考慮之后提供的資產(chǎn)和服務(wù)的貨幣價(jià)值是否發(fā)生變動(dòng)。在會(huì)計(jì)分析中 ，要將預(yù)收項(xiàng)目與遞延收入?yún)^(qū)分開(kāi)來(lái)，預(yù)收項(xiàng)目屬于現(xiàn)時(shí)的融資交易，而不是收入生成 交易，即對(duì)企業(yè)將提供物品或服務(wù)的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的一種臨時(shí)性融資安排，按照收入“實(shí)現(xiàn)” 原則，收到顧客的預(yù)付款項(xiàng)不代表產(chǎn)生任何收入，而如果是在收入活動(dòng)已經(jīng)完成，如物 品或服務(wù)已經(jīng)提供，但是由于應(yīng)收賬款的不確定而有可能要確認(rèn)遞延收入，“遞延收入” 是一個(gè)資產(chǎn)帳戶，對(duì)應(yīng)的是當(dāng)期收入，而預(yù)收項(xiàng)目是負(fù)債帳戶，與以后期間的收入相勾 稽。 還有一類金額非確定的流動(dòng)負(fù)債，會(huì)計(jì)上稱為與或有事項(xiàng)有關(guān)的負(fù)債，用“預(yù)計(jì)負(fù)債 ”帳戶核算。這類負(fù)債所可能導(dǎo)致的預(yù)期經(jīng)濟(jì)利益流出是現(xiàn)代企業(yè)所面臨的重要風(fēng)險(xiǎn)，需 要重點(diǎn)評(píng)估。 （2）長(zhǎng)期負(fù)債 長(zhǎng)期負(fù)債代表企業(yè)在超過(guò)一年或一個(gè)經(jīng)營(yíng)周期之后的支付義務(wù)。主要形式有應(yīng)付公司債 券、長(zhǎng)期借款等。就長(zhǎng)期負(fù)債而言，由于貨幣時(shí)間價(jià)值影響較大，其價(jià)值應(yīng)是根據(jù)合同 或契約在未來(lái)必須支付的本金和所有利息按適當(dāng)?shù)恼郜F(xiàn)率計(jì)算的折現(xiàn)值之和。長(zhǎng)期負(fù)債 對(duì)企業(yè)的資本結(jié)構(gòu)有著重大影響，它們將影響企業(yè)的負(fù)債比率、凈資產(chǎn)報(bào)酬率等重要財(cái) 務(wù)指標(biāo)的計(jì)算和分析，所以長(zhǎng)期負(fù)債的確認(rèn)和計(jì)價(jià)的適當(dāng)與否是財(cái)務(wù)報(bào)表使用者極為關(guān) 注的一個(gè)焦點(diǎn)。 對(duì)負(fù)債進(jìn)行分類為會(huì)計(jì)分析提供了基礎(chǔ)，但為核算和披露目的進(jìn)行的分類并不能滿足 分析師的全部需要。負(fù)債作為一種將導(dǎo)致未來(lái)經(jīng)濟(jì)利益流出的現(xiàn)時(shí)義務(wù)，其對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù) 狀況和經(jīng)營(yíng)成果最重要的影響表現(xiàn)在負(fù)債成本上，所以，分析師的關(guān)注焦點(diǎn)應(yīng)是負(fù)債的 成本。 （一）短期借款 短期借款是企業(yè)向銀行或其他金融機(jī)構(gòu)等借入的期限在1年以下(含1年)的各種借款。 我國(guó)目前的短期借款按照目的和用途分為若干種，主要有流動(dòng)資金借款、臨時(shí)借款、結(jié) 算借款等等。按照借款方式的不同，短期借款還可以分為保證借款、抵押借款、質(zhì)押借 款、信用借款。 短期借款核算最主要特點(diǎn)是在預(yù)提或?qū)嶋H支付利息時(shí)均不通過(guò)“短期借款”科目，而是 通過(guò)“預(yù)提費(fèi)用”或“財(cái)務(wù)費(fèi)用”科目核算。如果短期借款的利息是按照季度或半年度支付 的，或者利息是在到期時(shí)連同本金一并歸還，并且數(shù)額較大的，為了正確地計(jì)算各期的 損益，可以采用預(yù)提的辦法，按月預(yù)提計(jì)入費(fèi)用；如果短期借款的利息是按月度支付的 ，或者利息是在借款到期時(shí)連同本金一并歸還，但是金額不大的，可以不采用預(yù)提的方 法，而在實(shí)際支付或收到銀行的計(jì)息通知時(shí)，直接計(jì)入當(dāng)期損益。 短期借款籌資的優(yōu)點(diǎn)在于可以隨企業(yè)的需要安排，便于靈活使用，取得程序較為簡(jiǎn)便 。特別是在銀行為了防范風(fēng)險(xiǎn)，對(duì)發(fā)放中長(zhǎng)期貸款一般比較謹(jǐn)慎，利率也較高，這種情 況下，短期借款就成為很多企業(yè)最為重要的財(cái)務(wù)資源通道。但短期借款最突出的缺點(diǎn)是 短期內(nèi)要?dú)w還，于是需要保證資產(chǎn)的流動(dòng)性，以符合一定的流動(dòng)比率要求。資產(chǎn)的流動(dòng) 性與收益性是一對(duì)矛盾，企業(yè)的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)配置上出現(xiàn)的失誤將會(huì)導(dǎo)致一種普遍，但是非 常危險(xiǎn)的現(xiàn)象——短貸長(zhǎng)投。在此情況下，企業(yè)必須要能具備良好的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流動(dòng)機(jī) 制，如果資產(chǎn)的盈利能力不振，經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量匱乏，就會(huì)使企業(yè)資金的周轉(zhuǎn)發(fā)生困 難，造成流動(dòng)比例下降，償債能力惡化，陷入難以自拔的財(cái)務(wù)困境。 案例：短貸長(zhǎng)投扼住“標(biāo)王”的咽喉 秦池酒廠是山東省臨胞縣的一家生產(chǎn)“秦池”白酒的企業(yè)。1995年；臨胞縣人口88.7萬(wàn) ，人均收入1150元，低于山東省平均水平。1995年廠長(zhǎng)赴京參加第一屆“標(biāo)王”競(jìng)標(biāo)，以 6666萬(wàn)元的價(jià)格奪得中央電視臺(tái)黃金時(shí)段廣告“標(biāo)王”后，引起大大出乎人們意料的轟動(dòng) 效應(yīng)，秦池酒廠一夜成名，秦池白酒也身價(jià)倍增。中標(biāo)后的一個(gè)多月時(shí)間里，秦池就簽 訂了銷售合同4億元；頭兩個(gè)月秦池銷售收入就達(dá)2.18億元，實(shí)現(xiàn)利稅6800萬(wàn)元，相當(dāng)于 秦池酒廠建廠以來(lái)前55年的總和。至6月底，訂貨已排到了年底。1996年秦池酒廠的銷售 也由1995年只有7500萬(wàn)元一躍為9.5億元。 1996年11月以3.2億元人民幣的“天價(jià)”，買下了中央電視臺(tái)黃金時(shí)間段廣告，從而成 為令人眩目的連任二屆“標(biāo)王”。然而，好景不長(zhǎng)，1998年便傳出了秦池生產(chǎn)、經(jīng)營(yíng)陷入 困境，出現(xiàn)大幅虧損的消息。 秦池一方面在擴(kuò)大生產(chǎn)規(guī)模、提高生產(chǎn)能力，從而提高固定資產(chǎn)等長(zhǎng)期性資產(chǎn)比例的 同時(shí)，使流動(dòng)資產(chǎn)在總資產(chǎn)中的比例相應(yīng)下降，由此降低了企業(yè)的流動(dòng)能力和變觀能力 。另一方面，巨額廣告支出和固定資產(chǎn)上的投資所需資金要求企業(yè)通過(guò)銀行貸款解決， 按當(dāng)時(shí)的銀行政策，此類貸款往往為短期貸款，這就造成了銀行的短期貸款被用于資金 回收速度比較慢、周期較長(zhǎng)的長(zhǎng)期性資產(chǎn)上，由此使企業(yè)資產(chǎn)結(jié)構(gòu)與資本結(jié)構(gòu)在時(shí)間和 數(shù)量上形成較大的不協(xié)調(diào)性，并因此而形成了“短貸長(zhǎng)投”的資金缺口壓力。此時(shí)秦池所 面臨的現(xiàn)實(shí)問(wèn)題是：在流動(dòng)資產(chǎn)相對(duì)不足從而使企業(yè)現(xiàn)金流動(dòng)能力產(chǎn)生困難的同時(shí)，年 內(nèi)到期的巨額銀行短期貸款又要求償還，從而陷入了“到期債務(wù)要償還而企業(yè)又無(wú)償還能 力”的財(cái)務(wù)困境。 （二）應(yīng)付票據(jù) 應(yīng)付票據(jù)指企業(yè)購(gòu)買材料、商品和接受勞務(wù)供應(yīng)等而開(kāi)出、承兌的商業(yè)匯票，根據(jù)承 兌人的不同，分為銀行承兌匯票和商業(yè)承兌匯票。在采用商業(yè)承兌匯票方式下，承兌人 應(yīng)為付款人，承兌人對(duì)這項(xiàng)債務(wù)在一定時(shí)期內(nèi)支付的承諾，作為企業(yè)的一項(xiàng)負(fù)債；在采 用銀行承兌匯票方式下，承兌人應(yīng)為銀行。但是，由銀行承兌的銀行承兌匯票，只是為 收款人按期收回債權(quán)提供了可靠的信用保證，對(duì)付款人來(lái)說(shuō)，不會(huì)由于銀行承兌而使這 項(xiàng)負(fù)債消失。因此，即使是由銀行承兌的匯票，付款人的現(xiàn)存義務(wù)依然存在，應(yīng)將其作 為一項(xiàng)負(fù)債。 票據(jù)是一種支付手段，反映企業(yè)進(jìn)行延期結(jié)算的交易時(shí)的債權(quán)債務(wù)關(guān)系，屬于商業(yè)信 用，應(yīng)付票據(jù)和應(yīng)收票據(jù)帳戶核算的都是這種商業(yè)信用憑證。票據(jù)具有很強(qiáng)的法律屬性 ，我國(guó)《中華人民共和國(guó)票據(jù)法》和和人民銀行頒布的《支付結(jié)算辦法》《支付結(jié)算會(huì)計(jì)核算 手續(xù)》《票據(jù)管理實(shí)施辦法》《商業(yè)匯票承兌、貼現(xiàn)與再貼現(xiàn)管理暫行辦法》等法律、規(guī)章對(duì) 票據(jù)的開(kāi)具、承兌、貼現(xiàn)、支付等問(wèn)題都作出了詳細(xì)的規(guī)定。票據(jù)支付在現(xiàn)實(shí)經(jīng)濟(jì)交易 中為廣泛接受，是企業(yè)延期支付的自發(fā)性籌資的重要金融工具，但是應(yīng)付票據(jù)的法律性 決定了其到期必須歸還，否則便要交付罰金，是典型的硬約束負(fù)債。 （三）應(yīng)付賬款 應(yīng)付帳款核算企業(yè)因購(gòu)買材料、商品和接受勞務(wù)供應(yīng)等而應(yīng)付給供應(yīng)單位的款項(xiàng)，是 最基礎(chǔ)的商業(yè)信用，反映企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中與交易對(duì)方發(fā)生的最基本的商業(yè)借貸關(guān)系。 企業(yè)的應(yīng)付帳款在交易對(duì)方帳簿上登記為應(yīng)收帳款，前面在應(yīng)收帳款一節(jié)中已經(jīng)分析 過(guò)，賣方允許買方在購(gòu)貨后延遲一定時(shí)期支付貨款，是基于放大銷售收入的考慮，而對(duì) 于買方而言，應(yīng)付帳款的形成實(shí)質(zhì)是向賣方借用資金購(gòu)進(jìn)商品，可以緩解一定的短期資 金壓力。但企業(yè)應(yīng)當(dāng)將應(yīng)付帳款的金額和期限控制在企業(yè)信用可以支撐的范圍內(nèi)，否則 ，拉長(zhǎng)的償債周期可能形成企業(yè)的信用風(fēng)險(xiǎn)，也傳遞出企業(yè)現(xiàn)金支付能力的匱乏的信號(hào) 。 案例：巧以利用的通路價(jià)值——連鎖超市企業(yè)負(fù)債率高的實(shí)質(zhì) 華聯(lián)超市是在上海、江蘇等地經(jīng)營(yíng)連鎖超市的上市公司。截止2001年底，公司旗下?lián)?有超市800多家，2001年度實(shí)現(xiàn)銷售收入32.48億元，規(guī)模銷售收入85億元，在當(dāng)年全國(guó) 連鎖百?gòu)?qiáng)排名中名列第二。 連鎖超市是我國(guó)零售業(yè)中的一種新型業(yè)態(tài)，和傳統(tǒng)百貨商場(chǎng)比，具有經(jīng)營(yíng)效率高、成 長(zhǎng)性強(qiáng)等特點(diǎn)，在過(guò)去的幾年中，連續(xù)以兩位數(shù)的速度增長(zhǎng)。作為較早進(jìn)入連鎖超市業(yè) 態(tài)發(fā)展的華聯(lián)超市公司，其財(cái)務(wù)特征可以看作連鎖超市業(yè)的代表。 華聯(lián)超市資產(chǎn)負(fù)債表（2000—2001） | |2000 |2001 | |2000 |2001 | | 資產(chǎn) | | | 負(fù)債及股東權(quán)益 | | | | 貨幣資金 | | | 流動(dòng)負(fù)債 | | | | |266,359 |160,643 | | | | | 應(yīng)收票據(jù) | | | 短期借款 | | | | |4,584 |42,558 | |335,500 |414,000 | | 應(yīng)收帳款 | | | 應(yīng)付票據(jù) | | | | |92,452 |111,191 | |4,492 |15,577 | | 存貨 | | | 應(yīng)付帳款 | | | | |302,804 |303,318 | |303,265 |274,720 | | 待攤費(fèi)用 | | | 流動(dòng)負(fù)債合計(jì) | | | | |14,082 |16,592 | |955,079 |879,373 | | 流動(dòng)資產(chǎn) | | | 長(zhǎng)期負(fù)債合計(jì) | | | |合計(jì) |690,683 |649,116 | |863 |- | | 長(zhǎng)期投資 | | | 負(fù)債合計(jì) | | | |凈額 |3,950 |12,511 | |955,943 |879,373 | | 固定資產(chǎn) | | | 少數(shù)股東權(quán)益 | | | |合計(jì) |276,646 |349,427 | |511 |12,683 | | 無(wú)形資產(chǎn) | | | 股東權(quán)益合計(jì) | | | | |212,833 |125,341 | |227,658 |244,339 | | 資產(chǎn)總計(jì) | | | | | | | |1,184,11|1,136,39|負(fù)債及股東權(quán)益總 |1,184,11|1,136,396| | |3 |6 |計(jì) |3 | | 資料：根據(jù)公司年度報(bào)告整理 連鎖超市企業(yè)最大的財(cái)務(wù)特征就是資產(chǎn)負(fù)債率較高。以華聯(lián)超市為例，2000年的資產(chǎn) 負(fù)債率為80%，2001年為77%，那么極高的資產(chǎn)負(fù)債率是否會(huì)吞噬企業(yè)利潤(rùn)呢？如果負(fù)債 是以有息負(fù)債的形式存在，則企業(yè)必然要擔(dān)負(fù)沉重的利息負(fù)擔(dān)，但連鎖超市企業(yè)有自己 巧以利用的通路價(jià)值，可以獲取大量的無(wú)成本負(fù)債，從而實(shí)現(xiàn)了高負(fù)債率下的低負(fù)債成 本。從華聯(lián)超市的負(fù)債結(jié)構(gòu)上可以看出，公司對(duì)供應(yīng)商的應(yīng)付帳款占總負(fù)債的32%，這就 是連鎖超市業(yè)作為銷售終端的通路價(jià)值體現(xiàn)的一個(gè)重要方面。 超市進(jìn)貨時(shí)通常會(huì)采取先貨后款即賒購(gòu)的采購(gòu)形式，賒購(gòu)期間最長(zhǎng)可以達(dá)到200天以 上。連鎖企業(yè)依賴其所掌握的通路資源，在與供應(yīng)商的談判中形成比較優(yōu)勢(shì)，通過(guò)賒購(gòu) ，企業(yè)的資金壓力得到緩解，使得高速運(yùn)轉(zhuǎn)的進(jìn)銷流程得以持續(xù)。此外，從負(fù)債的成本 上看，應(yīng)付帳款是無(wú)須支付利息的負(fù)債，可以說(shuō)是成本為零，當(dāng)然，應(yīng)付帳款是需要有 一個(gè)基本要素支撐的，那就是資信。在連鎖超市業(yè)，作大規(guī)模是獲取資信的有效途徑...
會(huì)計(jì)案例大匯總4